Para los traders en el mercado bursátil, el análisis del volumen es un paso natural después de estudiar el comportamiento del precio. Puede revelar todo tipo de información útil que no se puede discernir únicamente del precio.

Por ejemplo, volúmenes más grandes sugieren mayores niveles de interés y un mayor número de participantes. Al igual que el impulso, esto puede ayudarle al trader a darse cuenta de cuánta fuerza hay detrás de un movimiento de precios. De manera similar, los bajos volúmenes de negociación tienden a indicar un menor número de participantes y menores niveles de interés en el mercado en cuestión. Los bajos volúmenes pueden, por lo tanto, revelar debilidad detrás de un movimiento de precios. Por ejemplo, si una ruptura de precios se produce con un bajo volumen, es probable que este movimiento no tenga mucho apoyo y que la ruptura termine fallando.

Estas ideas son algunos de los componentes básicos de la estrategia de negociación con volumen.

De esta manera, se puede ver el valor de tomarse el trabajo de mirar los volúmenes de negociación. Con las acciones, los datos son fáciles de obtener: las acciones se negocian en bolsa, y cada vez que se realiza una operación, se informa y se publica para que todos la vean.

Sin embargo, hay una trampa cuando se trata de obtener y analizar los datos de volumen para el Forex. La naturaleza descentralizada, extrabursátil (OTC) de los mercados de divisas significa que no se puede obtener una descripción precisa de dicha información. Los grandes bancos que conforman el mercado interbancario y que constituyen el eje de las transacciones con divisas a nivel mundial, tienden a proteger celosamente sus propios volúmenes de negociación como información de propiedad exclusiva, e incluso ellos no tendrán acceso al panorama general, ya que no tienen acceso a los datos de los demás bancos.

Entonces, ¿qué podemos hacer si queremos usar el volumen para para operar en el Forex?

Dado que no podemos usar las cifras de volumen reales para las operaciones con divisas, tenemos que usar un proxy para el volumen en su lugar. El número de ticks dentro de una barra de precios es el criterio que se usa convencionalmente para asignar un valor para el volumen en el Forex. Entonces, realmente, los indicadores basados ​​en volumen para Forex deberían llamarse indicadores de volumen de ticks.

Como se pueden imaginar, tratar de contar el número de ticks que se producen dentro de cada barra sería una pesadilla si se realizara de forma manual. La buena noticia es que con el software de trading gratuito y de alta calidad que existe hoy en día para negociar en el Forex, no tenemos que calcular nada manualmente. Aún mejor, hay un indicador de volumen que viene como parte del paquete de indicadores estándar de MetaTrader 4.

Así que echemos un vistazo a los indicadores de volumen en la plataforma MT4.

¿Que indicadores de volumen ofrece Metatrader 4?

Descubrirá que los indicadores estándar que se incluyen con MetaTrader 4 están ampliamente divididos en cuatro categorías en la plataforma. Estos son:

  • Indicadores de tendencia.
  • Indicadores de volúmenes
  • Indicadores de Bill Williams.

Naturalmente, es la carpeta de Volúmenes en el navegador de MT4 la que nos interesa.

Indicador volumen de MT4

Folder de indicadores de volumen de Metatrader 4

Como puede ver en la imagen de arriba, hay más de un indicador de volumen disponible. El indicador de Volúmenes es el que nos interesa, ya que solo se preocupa por el volumen de ticks. Los demás utilizan el volumen como parte de sus cálculos, es cierto. Pero si solo nos enfocamos en el volumen, entonces el mejor indicador de volumen es el seleccionado en la imagen.

El indicador no podría ser más simple de usar. Cuando se ejecuta, no hay variables que configurar; simplemente se debe hacer clic en Aceptar y el indicador de volumen de Forex aparecerá como un gráfico separado debajo del gráfico principal.

En la imagen a continuación, se ha aplicado el indicador de volúmenes a un gráfico GBP/USD con un marco de tiempo de 4 horas

Gráfico H4 del GBP/USD con volumen

Gráfico H4 del par GBP/USD con datos de volumen

Como muestra la imagen, el indicador de volúmenes de Forex en MT4 usa dos colores. Una barra verde indica que el volumen fue mayor para esa candela que el volumen de la candela anterior. Por el contrario, una barra roja indica que el volumen para una candela fue menor al volumen de la candela anterior.

Si el usuario prefiere otros colores, por cierto, puede configurar fácilmente las barras con los colores que elija modificando los parámetros del indicador.

Configuracion del indicador volumen en MT4

Configuración del indicador de volumen en MT4

¿Cómo operar con el indicador de volumen de MT4?

El volumen puede revelar información sobre la cantidad de fuerza que queda en una tendencia. El trading usando el volumen como indicador, por lo tanto, puede ser bastante similar al trading basado en el impulso. Si los volúmenes siguen siendo altos (o aumentan) a medida que los precios se mueven en la dirección de la tendencia, podemos inferir que la tendencia está en buen estado de salud y probablemente continuará.

Si los volúmenes disminuyen a medida que el precio continúa en la dirección de la tendencia, esto sugiere que la tendencia se está agotando. Un trader de volumen puede esperar que la tendencia se acabe pronto en tal circunstancia y se posiciona en consecuencia.

Entonces podemos usar el indicador de volúmenes para hacer un tipo de verificación de la validez de los movimientos de precios. Si los volúmenes son altos en esos momentos, los movimientos probablemente sean sostenibles. Si los volúmenes son bajos, debemos ser escépticos sobre tal movimiento y sospechar que puede ser susceptible de reversión.

Considere el movimiento descendente entre las dos líneas de puntos en el gráfico H1 del par GBP/USD que se muestra a continuación:

Análisis de volumen en GBP/USD

Gráfico H1 del par GBP/USD con análisis de volumen. Plataforma MT4 de broker Admiral Markets

Observe cómo el volumen no aumenta a medida que progresa este movimiento.

En cambio, estamos viendo muchas barras rojas y el volumen disminuye a medida que el precio baja. A un trader con experiencia en el uso del volumen esto daría poca confianza y lo llevaría a pensar que este sea un movimiento descendente sostenible.

Si miramos más allá, podemos ver que el precio efectivamente terminó subiendo.

Volumen aplicado en gráfico Forex

Segundo gráfico H1 del par GBP/USD donde se ha aplicado el análisis de volumen. Plataforma MT4 del broker Admiral Markets

¿Funciona el uso de este indicador para operar en el Forex?

Al contestar esta pregunta, es importante tener en cuenta uno de los puntos anteriores de este artículo. Es decir, que el indicador realmente no representa los volúmenes reales de todas las operaciones en el mercado Forex. Incluso con esta advertencia, sin embargo, hay razones para creer que este indicador puede tener su utilidad. Por ejemplo, en los comunicados de prensa clave, donde se esperaría que los volúmenes fueran más altos, el indicador de volúmenes refleja de manera consistente dicho comportamiento.

Además, la naturaleza autocumplida del análisis técnico también otorga credibilidad al método. Si un número suficientemente grande de personas observa estos valores y evalúa lo que están diciendo, pueden llegar a influir en el comportamiento del mercado, aunque se debe considerar que los operadores menores que usan el indicador de volumen en MT4, en realidad operan con muy poco volumen como para influenciar significativamente el mercado de divisas, algo que si pueden hacer y hacen regularmente los grandes participantes del mercado, que incluyen bancos y otras instituciones similares, los cuáles obviamente no operan en los brokers de Forex y tampoco usan Metatrader 4 para conducir sus transacciones. En este caso, lo que podríamos esperar es que los indicadores de volumen en MT4 reflejen, hasta cierto punto, el comportamiento del mercado y sus participantes, aunque no tengan acceso a la información completa sobre el volumen de negociación real con divisas.

En otras palabras, podemos ver estos indicadores de volumen solo como una aproximación al volumen real del mercado, y por lo tanto deben usarse más como un apoyo que como un indicador o metodología única para operar en el Forex.

Uso del indicador de volumen de Metatrader con otros indicadores técnicos

Es probable que el trader descubra que puede mejorar la efectividad del indicador de volúmenes si lo usa en combinación con otros indicadores a modo de complemento. Por ejemplo, puede usar el indicador de canales de Keltner para sugerir posibles niveles de rompimiento y luego validarlos usando el volumen como guía.

Los canales de Keltner son un tipo de envolvente basado en la volatilidad del precio, que se amplía a medida que los precios presentan movimientos alcistas y bajistas más extensos y se estrechan en los periodos en que el precio presenta una baja volatilidad. Si el precio sale de la envolvente, esto puede indicar el comienzo de una nueva tendencia. Un inconveniente común de tales métodos de seguimiento de tendencias es que generan frecuentes señales falsas y las señales verdaderas son pocas, aunque pueden ser muy rentables. Usando el indicador de volúmenes, podemos filtrar algunas de esas señales falsas engañosas.

Aunque no es un indicador por defecto en la plataforma MT4, actualmente hay muchos indicadores personalizados que pueden usarse para mostrar canales de Keltner en Metatrader 4. Estos indicadores son fáciles de encontrar con solo una búsqueda en Internet.

Pueden descargar un indicador de este tipo en el siguiente enlace:

-Indicador de canales de Keltner para MT4

Por supuesto, el uso de canales de Keltner en combinación con el indicador de volúmenes de MT4 es solo un ejemplo para ilustrar el punto. Es posible que descubra una mezcla superior de indicadores para usted. La mejor manera de descubrir esto es mediante la experimentación.

Sin embargo, este tipo de prueba y error puede ser costoso con dinero real, por lo que es muy útil contar con un entorno de prueba sin riesgos, como una cuenta demo de práctica. Los precios en vivo son reales y las herramientas son completamente funcionales, pero no se está usando dinero real. Compruebe lo que funciona mejor para usted primero, para que tenga confianza en su enfoque cuando realice operaciones con dinero real.

Conclusiones

Como hemos visto, a diferencia de muchos indicadores, los volúmenes en el Forex no se preocupan en absoluto por los niveles de precios y, en cambio, se basan en el número de ticks en una barra. Además, hay que tener en mente que, dada la naturaleza del mercado de divisas, los datos de volumen que ofrecen los brokers no es 100% confiable ya no representa los datos de volumen de negociación reales en todo el mercado, solo en una parte del mismo. Esto se aplica a los indicadores de volumen de Metatrader. Por eso, el volumen no se puede usar con la misma confianza que en mercados completamente centralizados, como el mercado de valores, donde todas las transacciones se realizan en un mismo sitio.

Debido a que muchos otros indicadores sí miden el precio, lo mejor es usar el volumen como un indicador complementario de otro indicador técnico, uno que tenga una metodología suficientemente diferente para evitar mirar dos veces el mismo aspecto del mercado y que además sea más fiable.