La estrategia de retroceso con bajo volumen añade la confirmación muy necesaria a una operación de retroceso de tendencia. Domina este método de trading con confianza.
Técnicamente, una tendencia saludable debería avanzar con un interés creciente del mercado. Cuando una tendencia retrocede temporalmente, el interés del mercado disminuye.
La pregunta es ¿Cómo medimos el interés del mercado?
La mejor información que tenemos para evaluar el interés del mercado es el volumen. Un volumen alto indica un fuerte interés del mercado; un volumen bajo muestra una participación débil.
Descripción de la Estrategia de Retroceso con Bajo Volumen
En todos los gráficos que siguen, si una barra tiene fondo verde, su volumen es mayor que el de la barra anterior. Si una barra tiene fondo rojo, su volumen es menor que el de la barra anterior.
Recapitulemos nuestra fórmula básica para esta estrategia antes de ampliarla. (Por simplicidad, nos mantendremos en el contexto de una tendencia alcista).
Ejemplo de retroceso de bajo volumen
- Aquí queremos ver interés del mercado (volumen) en los nuevos máximos de tendencia. Un volumen aumentado en un nuevo máximo oscilante confirma una tendencia alcista saludable.
- Queremos ver una falta de interés del mercado a medida que el mercado cae. La reversión de tendencia necesita un interés renovado del mercado en la dirección opuesta. Cuando tal interés no se materializa, la caída del precio es más probable que sea un retroceso que una reversión de tendencia.
- Con un contexto de volumen sólido trabajando a favor de los alcistas, cualquier barra alcista es una barra de configuración decente.
Para asegurarnos de que estamos completamente claros sobre cómo interpretar los colores de fondo verde y rojo, he reproducido el gráfico anterior con su representación de volumen.
Retroceso de bajo volumen con barras de volumen
Expansión de la Estrategia de Retroceso con Bajo Volumen
En esta expansión, me enfocaré en tres ejemplos. Mi objetivo es mostrar cómo se ven las mejores operaciones de Retroceso con Bajo Volumen, y cómo evitar tendencias que están a punto de revertirse.
Los primeros dos ejemplos muestran operaciones de retroceso de alta calidad con las siguientes características:
- Volumen bajo sostenido (volumen decreciente durante dos a tres barras)
- Las barras de volumen bajo muestran tendencias contra-tendencia. (Por ejemplo, máximo de barra más alto en una tendencia bajista o barra bajista en una tendencia alcista)
- El volumen se agota a medida que el mercado se aproxima a un nivel de soporte/resistencia
Ejemplo 1 – Prueba de Gap con Bajo Volumen
El gráfico a continuación muestra las barras diarias de GameStop Corp. (GME).
Segundo ejemplo de operación de retroceso con poco volumen
- Esta barra abrió con gap y cerró por encima del último máximo oscilante con mayor volumen (fondo verde). Fue una señal de una tendencia alcista saludable.
- Algunos traders esperaban que el mercado cerrara este gap. El hecho de que no lo hiciera fue otra señal alcista.
- El retroceso mostró un volumen bajo sostenido durante cinco barras consecutivas (fondo rojo). En particular, las tres barras bajistas que iniciaron el retroceso no parecieron generar mucho interés del mercado.
- Por lo tanto, esta barra alcista ofrece una configuración de retroceso con bajo volumen. Como también estaba rebotando desde un nivel de soporte formado por el máximo oscilante roto, fue una excelente configuración. (Aprende más sobre el cambio de soporte y resistencia.)
Este ejemplo muestra cómo observar el volumen de forma aislada no es suficiente para encontrar operaciones de máxima calidad. Necesitamos combinar el análisis básico de acción del precio para confirmarlas.
Ejemplo 2 – Retroceso del 50% con Bajo Volumen
Retroceso del 50% de tendencia alcista con bajo volumen
Este gráfico muestra el ETF S&P 500 (SPY) en su marco temporal diario.
- Esta fuerte barra alcista subió por encima del último máximo extremo de la tendencia sin resistencia. Esto preparó el escenario para una operación larga de retroceso.
- Este pulcro swing bajista encontró cada vez menos interés del mercado a medida que descendía.
- Un volumen mayor regresó solo con una barra de reversión alcista en el nivel de retroceso del 50% basado en el último swing alcista. El contexto implicaba una excelente operación larga.
(La zona entre los niveles de retroceso del 50% y del 61.8% es mi zona de retroceso de Fibonacci favorita.)
Ejemplo 3 – Los Movimientos Climáticos Revierten (Y No Confirman) la Tendencia
Utilizamos un volumen mayor en nuevos extremos de tendencia como señal de una tendencia saludable. Pero hay una excepción importante.
Es cuando el volumen es inusualmente alto. La acción del precio y el volumen climáticos son una señal de agotamiento de la tendencia y podrían llevar a una reversión. Por lo tanto, bajo tales circunstancias, no deberíamos buscar operaciones de retroceso.
Echemos un vistazo a un ejemplo. El gráfico a continuación muestra el gráfico diario de Staples Inc. (SPLS).
Reversión de movimientos después de un volumen climático
- Esta barra cerró en un nuevo mínimo con mayor volumen. La siguiente barra continuó cayendo con volumen creciente.
- Sin embargo, a medida que el mercado continuó su caída libre, quedó claro que el volumen había alcanzado niveles climáticos. (Uso las Bandas de Bollinger (233,3) del gráfico de volumen para ayudar a encontrar volumen climático. Es la misma herramienta que apliqué para encontrar Barras Ancla.)
- La caída probablemente sería agotadora. Por lo tanto, a pesar de este buen impulso alcista con volumen debilitándose, no buscamos configuraciones cortas.
La aterradora caída también fue un patrón de Anti-Clímax alcista.
Combina Retrocesos con Bajo Volumen con Soporte y Resistencia
Si bien el bajo volumen en el retroceso ofrece ventanas de oportunidad, las mejores operaciones no dependen únicamente del análisis de volumen. Tanto la acción del precio de las barras de volumen bajo como el soporte/resistencia alrededor de ellas son también críticos.
Para encontrar operaciones de Retroceso con Bajo Volumen, los traders de swing pueden escanear acciones con volumen decreciente durante los últimos tres días. Luego, evaluar el soporte y la resistencia que rodean la acción del precio antes de tomar una posición.
Formulé esta estrategia basándome en el principio de la Teoría de Dow de que el volumen debe confirmar la tendencia. Y representa solo una forma de hacer uso del volumen en nuestro trading.
Pueden acceder a nuestra sección de estrategias de trading para Forex y otros mercados en: Lista de estrategias de trading
